13 Abril 2021 – La compañía Ingersoll Rand Inc. ha firmado un acuerdo para la venta de su segmento de vehículos tecnológicos especiales, reconocida por la marca Club Car, a la firma global de capital privado Platinum Equity. La transacción, en efectivo, está valorada en 1.680 millones de dólares, que supone aproximadamente 12,1 veces el EBITDA del Specialty Vehicle Technologies Segment ajustado de 2020, y se espera que se complete en el tercer trimestre de 2021, sujeto a las condiciones de cierre habituales.
“El anuncio de hoy de vender Club Car demuestra un rápido avance en nuestra etapa de transformación”, dice Vicente Reynal, director ejecutivo de Ingersoll Rand. “La venta de Club Car adquiere un valor superior para el líder del mercado de vehículos de golf, comerciales y de consumo de baja velocidad. Estamos entusiasmados con las oportunidades futuras de crear valor a largo plazo para los accionistas con el efectivo de la transacción, incluida una significativa inversión orgánica e inorgánica en nuestros segmentos comerciales principales, a medida que avanzan nuestras estrategias de crecimiento y expandimos nuestro mercado”.
“Continuamos aprovechando el IRX para impulsar los resultados y ejecutar la estrategia, incluida la optimización del portfolio, y continuaremos dedicando nuestra energía a impulsar la innovación en todos nuestros negocios, con un portfolio centrado en tecnologías de creación de flujo fundamentales, orientadas a la sostenibilidad, de misión crítica, y soluciones industriales, respaldadas por las tendencias de crecimiento a largo plazo”.
Ingersoll Rand ha seleccionado a Platinum Equity por su experiencia financiera, operativa y de marketing, así como por su enfoque e interés en la industria automotriz y las tendencias de movilidad. Platinum se considera la opción ideal para Club Car, y servirá como un socio fuerte para impulsar el crecimiento sostenible a largo plazo para el negocio.
“Club Car tiene un largo historial de liderazgo en golf, vehículos utilitarios y de consumo de baja velocidad, y esperamos nutrir su negocio principal y respaldar las diversas necesidades de los clientes de la compañía”, añade Tom Gores, presidente y director ejecutivo de Platinum Equity. “Estamos entusiasmados de asociarnos con el equipo de Club Car y apoyar el negocio, mientras ejecuta su estrategia de excelencia operativa y de crecimiento comercial continuado y rentable”.
Goldman Sachs actúa como asesor financiero exclusivo de Ingersoll Rand, y Simpson Thacher & Bartlett LLP interviene como asesor legal. Credit Suisse y J.P. Morgan Securities LLC actúan como asesores financieros de Platinum Equity en la adquisición de Club Car, y Morgan Lewis opera como asesor legal de Platinum Equity. BofA Securities liderará el financiamiento de deuda para Platinum Equity y Club Car. Willkie Farr brinda asesoría financiera a Platinum Equity en la transacción.
